光学光电子行业受益于全球半导体销售额增长、国产替代加速及AI技术驱动,光学元件子行业表现突出。尽管中美贸易摩擦带来关税不确定性,但AI算力需求推动行业增长,智能驾驶、安防摄像头及AI眼镜等新兴应用持续拉动需求。面板价格企稳,存储芯片进入涨价周期,龙头企业如澜起科技、恒玄科技业绩显著提升。建议关注国产替代、AI芯片及具备技术优势的头部企业,同时需警惕贸易政策风险。